盧笑庵(劉金山 飾)帶著帥飄(傅程鵬 飾)與幾個(gè)重要人士見(jiàn)面，當(dāng)中一人是一個(gè)日本長(zhǎng)官，名叫影佐(華子 飾)，由于之前曾經(jīng)遇襲，盧笑庵埋怨影佐沒(méi)有追查到兇手，影佐無(wú)可奈何看著盧笑庵，透露不能隨意去租界地區(qū)調(diào)查兇手。

盧笑庵見(jiàn)影佐也不敢去租界抓兇手，眼珠一轉(zhuǎn)提議讓帥飄去租界舉行抗議活動(dòng)，譴責(zé)軍統(tǒng)局的人大搞暗殺活動(dòng)破壞上海治安穩(wěn)定，帥飄沒(méi)有料到盧笑庵會(huì)安排他去舉行抗議活動(dòng)，為難之下提出上廁所。

從包箱走出來(lái)，帥飄走進(jìn)了女廁所里面，正當(dāng)帥飄解開(kāi)褲子想撒尿的時(shí)候，意外發(fā)現(xiàn)垃圾桶中存放著一捆炸藥，看著垃圾桶出現(xiàn)的炸藥，帥飄好奇心升了起來(lái)，伸手將炸藥拿到面前觀瞧，正當(dāng)帥飄仔細(xì)觀瞧炸藥的時(shí)候，兩名軍統(tǒng)殺手從廁所外面走了進(jìn)來(lái)，舉起手槍就想結(jié)果帥飄的性命。

帥飄一見(jiàn)兩名殺手來(lái)意不善，情急之下表示可以幫助兩人逃走，兩名殺手正被趙隊(duì)長(zhǎng)帶人追捕，一聽(tīng)?zhēng)涳h有辦法逃走，兩人便打消了殺掉帥飄的想法。

趙隊(duì)長(zhǎng)帶著一伙手下沖到廁所外面的時(shí)候，帥飄從廁所中走了出來(lái)，拿出一捆被尿液淋濕的炸藥，謊稱(chēng)在廁所中發(fā)現(xiàn)兩名軍統(tǒng)殺手，結(jié)果兩名殺手因?yàn)楸话l(fā)現(xiàn)已經(jīng)奪門(mén)逃走，趙隊(duì)長(zhǎng)相信了帥飄的話，立即帶著手下人轉(zhuǎn)身去追軍統(tǒng)殺手。

帥飄趁機(jī)敲了一下廁所門(mén)示意兩名殺手離去，敲完門(mén)帥飄回到包間坐下，當(dāng)場(chǎng)同意去租界舉行抗議活動(dòng)。

帥飄剛剛表完態(tài)，趙隊(duì)長(zhǎng)拿著一捆炸藥走進(jìn)包廂，來(lái)到盧笑庵身邊將前因后果說(shuō)了一遍。

兩名軍統(tǒng)殺手回到總部將事情經(jīng)過(guò)告與頭領(lǐng)司馬空(夏侯鑌 飾)，司馬空命令手下人將帥飄帶到身邊審問(wèn)，帥飄礙于司馬空的威嚴(yán)，只得將接近盧笑庵的真相說(shuō)了出來(lái)，原來(lái)在多年前帥飄父母被盧笑庵相繼殘害，帥飄為報(bào)家仇才想方設(shè)法與盧笑庵結(jié)識(shí)。

盧笑庵安排帥飄去南京出差，盧琳(侯夢(mèng)莎 飾)因?yàn)楸芑橐睬那奶ど狭饲巴暇┑幕疖?chē)，與帥飄隨行的周行長(zhǎng)見(jiàn)盧琳也在火車(chē)上，無(wú)奈之下只得允許盧琳一同隨行。

帥飄在南京辦完公務(wù)帶著盧琳與一個(gè)外國(guó)朋友見(jiàn)面，表面上看帥飄是跟外國(guó)朋友見(jiàn)面，實(shí)際上是會(huì)見(jiàn)一個(gè)親屬，親屬在一所餐廳中做櫥師，帥飄來(lái)到餐廳叫了一桌菜，借口菜肴胃口不對(duì)來(lái)到櫥房與親人見(jiàn)面。

與親人見(jiàn)完面，帥飄與外國(guó)朋友吃完飯乘車(chē)離去，車(chē)行不遠(yuǎn)天空下起綿綿細(xì)雨，一伙不明身份的男子開(kāi)槍將帥飄的外國(guó)朋友打倒在地上，眼看帥飄與盧琳就要遇難，一名神秘男子出現(xiàn)解決了所有企圖殺害帥飄的男子。