趙普(安哲明 飾)借助洪水之助，水淹壽州城。唐軍全軍覆沒，林仁肇(夏川 飾)被林雁(林麗云 飾)強行救走。

周軍又接連攻下唐朝大片國土。柴榮(湯文濤 飾)非常高興，封趙匡胤(林明哲 飾)為定國節(jié)度使。君臣正在大事慶祝時，卻傳來趙父病亡的消息。

南唐皇宮內(nèi)，大周后(陳秀環(huán) 飾)順利誕下一男嬰，李璟(鄔偉強 飾)正喜于自己添了個孫子，不料林雁卻帶來壽州城及江北大片土地失守的壞消息，使大家大為掃興。

江北已失，南唐依靠長江天險，才使周兵不能南下，李璟認(rèn)為唐軍必須死守長江，才能保住金陵。

周顯德五年，南唐李璟歷經(jīng)周師的多次討伐，終以張江為界，向周軍正式割讓江北十四州。李煜(李文海 飾)和趙匡胤為簽協(xié)議書而在望江樓上相見，但雙方身份已大不相同。